Покупка облигаций Газпрома физическими лицами (частными инвесторами)

Облигация – ценная бумага, на основании которой у эмитента возникает долговое обязательство перед её владельцем. Погашается в сроки и в порядке, которые эмитент установил при выпуске данного актива. Особенности выплат зависят от вида облигаций.

Газпром банк России

Актуальные облигации

Перечень облигаций Газпрома и Газпромбанка, актуальных в 2020 году, мы приведём в виде таблицы с указанием номинальной стоимости и срока погашения.

Название серии Срок до погашения Купон (процентная ставка)
Газпром Б19 23,9 23,93
Газпром Б20 23,9 23,93
Газпром КБ5 7,1 44,38
Газпром КБ6 7,1 44,38
Газпром КБ1 8,1 35,65
Газпром КБ2 8,1 35,65
Газпром КБ4 8,1 27,23
Газпром БО7 13,5 36,39
Газпром Б22 28,5 37,26

К достоинствам корпоративных облигаций Газпрома можно отнести их высокую ликвидность, надёжность самого эмитента и связанный с этим невысокий процент риска, а также относительно высокую доходность. Долговые активы Газпрома по сравнению с облигациями многих других компаний приносят большую прибыль своим держателям.

Из отрицательных моментов опытные инвесторы выделяют то обстоятельство, что выплаты производятся не чаше 2 раз в год.

Отдельно нужно сказать и о налогообложении облигационной прибыли. Долговые активы, выпущенные после 1 января 2017 года с купонной ставкой, которая превышает ключевую ставку Центробанка не больше, чем на 5%, не подлежат налогообложению.

Облигации в Газпром банке

Большинство «газпромовских» облигаций подпадают под данную категорию. Налогом на прибыль облагается прирост стоимости курса долгового актива при его реализации на рынке. Ставка такого налога составляет 13% от полученного дохода.

Что представляет собой эмитент

Газпром – одно из крупнейших российских предприятий нефтегазовой отрасли. Компания занимается разведкой, добычей, переработкой, транспортировкой, а также реализацией газа и нефти. 50% акций компании принадлежит государству.

В российских запасах газа доля добычи Газпрома составляет 72%, в мировых – 17%. Компания является собственником самой крупной газотранспортной магистрали протяжённостью более 172 тыс. км. Высокая надёжность эмитента объясняется тем, что в число его собственников входит государство, и оно же контролирует деятельность компании.

Доходность облигаций Газпрома

Под данным термином понимается чистая прибыль, которую получил держатель облигации за всё время её действия, до момента погашения или продажи. Если вы планируете вкладывать в облигации Газпрома, вам следует знать, что доход они приносят исключительно в виде купонных выплат. Получить прибыль за счёт биржевой спекуляции (перепродажи) вы не сможете.

Облигации в Газпроме

Для наглядности рассмотрим пример с рублёвыми облигациями рассматриваемой компании. Впервые они были размещены в 2009 году. В 2020 году в обращении их находится 10 000 000 экземпляров. Номинальная стоимость одной облигации – 1000 рублей. Совокупная стоимость всего выпуска – 10 млрд. рублей.

Предположим, что за одну неделю с этим количеством долговых активов произведено 8 операций общей стоимостью 36 411 рублей. Такой объём торговли чрезвычайно мал, посредством спекулятивной разницы здесь сложно что-то выиграть.

Купонную доходность актуальных облигаций Газпромбанка плюс Газпрома мы привели в таблице ниже

Название Доходность %
Газпром Б19 0,0
Газпром Б20 0,0
Газпром КБ5 6,2
Газпром КБ6 6,8
Газпром КБ1 6,6
Газпром КБ2 5,0
Газпром КБ4 6,8
Газпром БО7 6,3
Газпром Б22 0,0

Если сравнивать облигации Газпрома с долговыми ценными бумагами других компаний, то доходность первых заметно выше. Например, облигации федерального займа фиксируют ставку 6,3–6,5%, в то время как прибыль по долгам Газпрома может достигать 7,5%.

Как купить – пошаговая инструкция

В первую очередь, вам необходимо выбрать брокера. Причём нужно искать такого, который имеет право осуществлять операции именно с облигациями, поскольку не все брокерские компании имеют соответствующую лицензию. Затем вы заключите с ним соглашение об обслуживании и откроете брокерский счёт. В целом вам для этого нужно будет только перечислить деньги для пополнения счёта, сам же счёт брокер откроет без вашего участия.

Проекты в Газпроме

Для дальнейшей работы вам потребуется специальная программа, через которую вы сможете отслеживать движения на бирже и делать заявки на приобретение тех или иных активов. После того как определитесь с выбором, передайте заявку брокеру. Сделать это можно по телефону или онлайн. Совершать сделки на бирже от вашего имени он может только на основании этой заявки. Также вы можете проконсультироваться с ним по поводу того, какие облигации и в каком количестве лучше купить в настоящее время. Бумаги с номиналом, выраженным в рублях, торгуются на бирже точно так же, как и обычные акции.

Приобрети долговые ценные бумаги можно не только в «чистом» виде, но и в составе паевого инвестиционного фонда (ПИФа) – готового портфеля долговых активов. Сегодня компания предлагает 2 ПИФа – «Газпромбанк – облигации плюс» и «Газпромбанк – валютные облигации». Второй вариант особенно подходит начинающим инвесторам с небольшим капиталом, поскольку минимальная сумма вложений будет не более 5000 рублей.

Как выбрать надёжные ценные бумаги

В конце третьего квартала 2019 года корпоративные облигации в целом заняли нишу в 59% от общего рынка. Большая часть из них – это долговые активы Газпрома. Их востребованность объясняется надёжностью эмитента и большим выбором. Составляющие облигационного портфеля компании подразделяются по срокам погашения, стоимости купона, общей доходности, валюте и т. п.

В 2020 году биржевые эксперты рекомендуют долларовые облигации с длительным сроком обращения, а также «газпромовские» еврооблигации в швейцарских франках. Швейцарская валюта сегодня особенно привлекательна из-за того, что на фоне «шатания» мировой экономики Швейцария демонстрирует относительную стабильность.

В целом же, выбирая облигации, обращайте внимание на следующие параметры:

  1. Надёжность эмитента – Газпром, без сомнения, является одним из самых надёжных игроков на отечественном рынке: компания регулярно погашает обязательства перед инвесторами.
  2. Дюрация – срок обращения ценной бумаги (дни, месяцы, годы). Для инвестора желательно, чтобы дюрация совпадала со сроком планируемой инвестиции.
  3. Доходность – объём всей прибыли, которую вы получите в виде совокупности всех купонов и номинальной стоимости при продаже.

Если вам нужна БЕСПЛАТНАЯ юридическая консультация, воспользуйтесь формой:


Ссылка на основную публикацию